RSI (Relative Strength Index)와 볼린저 밴드는 주식 투자에서 매매 시점을 포착하고 변동성을 분석하는 데 유용한 도구입니다. 이 글에서는 RSI와 볼린저 밴드의 기본 개념, 설정 방법, 다양한 활용 전략, 그리고 한계점까지 상세하게 다룹니다.
1. RSI 지표란 무엇인가?
RSI는 주가의 상승폭과 하락폭을 비교하여 가격의 상대적인 강도를 나타내는 지표입니다. 0부터 100 사이의 값으로 표현되며, 일반적으로 70 이상이면 과매수, 30 이하이면 과매도 상태로 간주합니다.
RSI 계산식
- AU (Average Up): N일 동안 상승했을 때의 상승폭 평균
- AD (Average Down): N일 동안 하락했을 때의 하락폭 평균
- RSI = AU / (AU + AD) * 100
설정 방법
- 보조지표 메뉴에서 RSI 선택
- 기간 설정 (일반적으로 14 또는 12 사용)
2. RSI 활용 매매 전략
2.1. 과매도/과매수 전략
- 매수: RSI가 30을 상향 돌파할 때
- 매도: RSI가 70을 하향 돌파할 때
2.2. 다이버전스 전략
- 하락 다이버전스: 주가 상승, RSI 하락 → 매도 신호
- 상승 다이버전스: 주가 하락, RSI 상승 → 매수 신호
2.3. Failure Swing 전략
- 상승 Failure Swing: RSI가 30 이하에서 저점을 만든 후 이전 고점을 상향 돌파 시 매수
- 하락 Failure Swing: RSI가 70 이상에서 고점을 만든 후 이전 저점을 하향 돌파 시 매도
2.4. RSI2 전략
- 매수 조건: 주가가 200일 이동평균선 위, 5일 이동평균선 아래, RSI가 5 이하
- 매도 조건: 주가가 5일 이동평균선 위에 있을 때
3. 볼린저 밴드란 무엇인가?
볼린저 밴드는 주가의 평균과 변동성을 시각적으로 나타내는 지표입니다. 중간 밴드, 상단 밴드, 하단 밴드로 구성되어 있습니다.
설정 방법
- 기간 (n): 일반적으로 20일 사용
- 승수 (k): 일반적으로 2 사용
4. 볼린저 밴드 활용 전략
4.1. 평균 회귀 전략
- 매수 시점: 밴드 하단 상향 돌파
- 매도 시점: 밴드 상단 하향 돌파
4.2. 추세 추종 전략
- 매수 시점: 상승 추세에서 상단 밴드 돌파
- 매도 시점: 하락 추세에서 하단 밴드 돌파
4.3. 스퀴즈 전략
- 매수 시점: 밴드 폭이 좁아졌다가 넓어지며 주가 상승
- 매도 시점: 밴드 폭이 좁아졌다가 넓어지며 주가 하락
4.4. 쌍바닥 식별 패턴 전략
주가가 하락 후 밴드 하단을 지지하고, 상승하며 밴드 상단을 돌파하는 패턴을 이용합니다.
5. 한계점
RSI의 한계
강한 추세 시장에서는 과매수/과매도 상태가 지속될 수 있습니다. 횡보 시장에서는 RSI가 50 중심으로 움직여 투자 지표로 활용하기 어렵습니다.
볼린저 밴드의 한계
정규분포 가정의 오류: 실제 주가 수익률은 정규분포를 따르지 않습니다. 가격 정보만 반영하므로, 다른 지표와 함께 사용하는 것이 좋습니다.
결론
RSI와 볼린저 밴드는 각각 매매 시점을 포착하고 변동성을 분석하는 데 유용한 도구입니다. 단독으로 사용하기보다는 다른 지표와 함께 활용하여 더욱 효과적인 투자 결정을 내릴 수 있습니다. 이 두 지표의 한계를 이해하고 보완하여 투자 전략에 적용하면, 보다 성공적인 투자 결과를 기대할 수 있습니다.